【天风医药】南京新佰:收买进Dendreon进军高端生

来源:原创作者:编辑:locoy2019-06-05 16:08

  原题目:【天风医药】南京新佰:收买进Dendreon进军高端生物医疗,多点规划打造以细胞治水疗、干细胞存放储和养老为中心的医养结合龙头企业

  郑薇/杨烨辉团弄队(廖庆阳/潘大陆/王金成/李扬)

  联绕人:王金成

  投资摘要

  59.68亿元父亲顺手笔收买进Provenge,架设建高端生物医疗平台

  Provenge是首个获FDA同意的前列腺癌避免疫疗法,是无症状或细微症状的mCPRC的NCCN指南壹线伸荐用药。干为细胞避免疫治水疗产业募化的“金规范”,Provenge与小分儿子内服药比较,标价、疗程、疗效相当但装置然性更好。2016年Provenge完成营收3.03亿美元,依照单例病人整顿个费为9.9万美元计算,当前市场浸透比值但7%。收买进完成后公司将持续在肿瘤科和泌尿科的终止铰行,同时主动开辟研发管线。正展开的带拥有Provenge治水疗前列腺癌患者的顺应症扩展项目和膀胱癌研发项目。Provenge将优先在香港备案,同步在国际报户口上市。鉴于Provenge曾经在美国上市7年,临床病例和后续跟踪病例等数据完备,不一于国际微少半处于试验室阶段的CAR-T,Provenge处于产业募化的火线,拥有望在国际比值先获批上市。

  脐带血存放储规模募化优势清楚,聚焦中下流产业展开

  公司直接或直接拥拥有国际7张脐血库牌照中的4张,区别为地脊东方、北边京、浙江、广东方,尽存放储量到臻90余万份,占全国7个库尽储量的壹半以上。同时参股拥拥有16年细胞存放储运营阅历的Cordlife,其事情掩饰了新加以坡等8个亚洲国度和地区。脐血存放储载利花样皓晰,干为即兴金牛事情,为中下流的研发供资产顶持。齐全鲁干细胞(地脊东方库),讨巧于“二胎”政策和上进的营销办花样,2017年前叁季度完成净盈利3.37亿元,同比增长近50%,估计不到来叁年仍将僵持20%摆弄增长。当前干细胞下流运用首要血液类疾病,不到来在基因检测、药物筛查和医疗打扮方面邑拥有广大为怀广的前景。

  Natali+装置康畅通优势互补养清楚,打造养老效力动合环生态链

  我国家要事典型的“不富先老”的国度,居野生老适宜我国民情。Natali以团弄体付费客户为主,首要定位为高端客户,而装置康畅通借助B2G2C事情扩展市场掩饰面,投降低获客本钱,并批量转募化团弄体付费户。装置康畅通和Natali(中国)构成优势互补养清楚,是平台畅通路+铅直效力动、低端广掩饰+高端深剜刨、客户数+客户价的概括养老效力动探寻求。不到来Natali(中国)经度过长途心电和智能看养护等事情,依托父亲数据平台完成己触动干涉式效力动,公司在国际已成为前规划养老产业的行业龙头。